Qual é a diferença entre um PGBL e um VGBL?

A decisão de investir em um plano de previdência privada é importante para garantir uma aposentadoria tranquila e segura.  Mas com tantas opções disponíveis, como escolher o plano ideal?

Neste artigo, vamos explicar as diferenças entre PGBL e VGBL, suas vantagens e muito mais. Boa leitura!

O que são?

O PGBL (Plano Gerador de Benefício Livre), é um tipo de previdência privada que permite deduzir as contribuições feitas do Imposto de Renda, até um limite de 12% da renda bruta tributável anual. 

Essa modalidade é mais indicada para aqueles que fazem a declaração completa do IR e têm despesas dedutíveis, como gastos com saúde e educação.

Já o VGBL, que significa Vida Gerador de Benefício Livre, é uma alternativa ao PGBL, mas não oferece o mesmo benefício fiscal. Nesse caso, o imposto é cobrado apenas sobre os rendimentos no momento do resgate, e não sobre o total acumulado. 

Essa modalidade é adequada para quem utiliza a declaração simplificada do Imposto de Renda ou é isento.

Entenda mais sobre o imposto de renda em nosso guia!

Quais as principais diferenças?

A principal diferença entre PGBL e VGBL é como o Imposto de Renda é aplicado:

• PGBL: o imposto incide sobre o montante total (contribuições + rendimentos) no momento do resgate.
• VGBL: o imposto é aplicado apenas sobre os rendimentos, o que pode resultar em uma carga tributária menor na hora do resgate.

Para quem é indicado o PGBL e o VGBL?

• PGBL: ideal para pessoas que têm uma renda mais alta e muitas deduções no Imposto de Renda.
• VGBL: mais indicado para aqueles que têm uma renda menor ou que não fazem muitas deduções.

Quais as vantagens e desvantagens do PGBL? 

Vantagens

• Benefício fiscal: possibilidade de deduzir as contribuições do Imposto de Renda pode resultar em uma economia significativa.
• Acumulação de capital: montante total investido pode render mais ao longo do tempo, já que o imposto é postergado.

Desvantagens

• Carga tributária maior no resgate: como o imposto incide sobre o total, o valor líquido recebido pode ser menor.
• Complexidade na declaração: a necessidade de fazer a declaração completa do IR pode ser um obstáculo para alguns investidores.

Quais as vantagens e desvantagens do VGBL? 

Vantagens

• Simplicidade: é mais fácil de entender e administrar, especialmente para quem não faz muitas deduções.
• Menor carga tributária no resgate: como o imposto incide apenas sobre os rendimentos, o investidor pode receber um valor líquido maior.

Desvantagens

• Sem benefício fiscal: a falta de dedução do Imposto de Renda pode ser uma desvantagem para quem tem uma renda alta.
• Limitações de investimento: em alguns casos, o investidor pode não conseguir maximizar seu investimento.

Como escolher?

Avalie seu perfil financeiro

Antes de tomar uma decisão, é importante entender seu perfil financeiro. Pergunte-se:

• Qual é a sua faixa de renda?
• Você possui muitas despesas dedutíveis?
• Qual é o seu objetivo de longo prazo?

Considere o tempo de investimento

Se você planeja investir por um longo período, o PGBL pode ser mais vantajoso devido ao benefício fiscal. No entanto, se você é um investidor mais conservador ou tem uma renda menor, o VGBL pode ser a escolha correta.

Leia também: vale mais a pena pagar o INSS ou investir o dinheiro?

Tabelas de tributação

Cada uma das previdências conta com uma tabela de tributação específica. A seguir, conheça mais sobre elas.

Tabela progressiva

Na tabela progressiva, a alíquota do Imposto de Renda aumenta conforme a renda. Essa tabela é a mesma aplicada aos salários e pode ser vantajosa para quem recebe menos.

Tabela regressiva

A tabela regressiva, por sua vez, oferece alíquotas menores para investimentos mantidos por mais tempo. Se você planeja deixar seu dinheiro investido por mais de 10 anos, essa pode ser uma opção atraente.

Quais são as alíquotas de tributação sobre VGBL?

Ainda em dúvida de qual escolher? Confira exemplos práticos que podem te ajudar 

Cenário com PGBL

Imagine que você ganha R$ 200.000 por ano e decide investir R$ 24.000 em um PGBL. Ao declarar seu Imposto de Renda, sua base tributável será reduzida para R$ 176.000, resultando em uma economia tributária significativa.

Cenário com VGBL

Agora, suponha que você opte por um VGBL e invista o mesmo valor. Neste caso, você não terá dedução, mas pagará imposto apenas sobre os rendimentos no momento do resgate. Gostou de saber mais sobre a PGBL e a VGBL? Leia também: qual a melhor idade para investir na previdência privada?